Le Groupe Banque TD présente ses résultats pour le deuxième trimestre de 2017

POINTS SAILLANTS FINANCIERS DU DEUXIÈME TRIMESTRE en regard du deuxième trimestre de l'exercice précédent :

• Le résultat dilué par action comme présenté a été de 1,31 $, par rapport à 1,07 $.
• Le résultat dilué par action rajusté a été de 1,34 $, par rapport à 1,20 $.
• Le résultat net comme présenté a atteint 2 503 millions de dollars, comparativement à 2 052 millions de dollars.
• Le résultat net rajusté a atteint 2 561 millions de dollars, comparativement à 2 282 millions de dollars.

POINTS SAILLANTS FINANCIERS DEPUIS LE DÉBUT DE L'EXERCICE, période de six mois close le 30 avril 2017 en regard de la période correspondante de l'exercice précédent :

• Le résultat dilué par action comme présenté a été de 2,63 $, par rapport à 2,24 $.
• Le résultat dilué par action rajusté a été de 2,67 $, par rapport à 2,38 $.
• Le résultat net comme présenté a atteint 5 036 millions de dollars, comparativement à 4 275 millions de dollars.
• Le résultat net rajusté a atteint 5 119 millions de dollars, comparativement à 4 529 millions de dollars.

RAJUSTEMENTS DU DEUXIÈME TRIMESTRE (ÉLÉMENTS À NOTER)
Les chiffres du résultat comme présenté pour le deuxième trimestre comprennent les éléments à noter suivants :

• Amortissement d'immobilisations incorporelles de 78 millions de dollars (58 millions de dollars après impôt ou 3 cents par action), comparativement à 86 millions de dollars (63 millions de dollars après impôt ou 4 cents par action) au deuxième trimestre de l'exercice précédent.

TORONTO, le 25 mai 2017 /CNW/ - Le Groupe Banque TD (la TD ou la Banque) a annoncé aujourd'hui ses résultats financiers pour le deuxième trimestre clos le 30 avril 2017. Le résultat comme présenté du deuxième trimestre a atteint 2,5 milliards de dollars, en hausse de 22 % par rapport au trimestre correspondant de l'exercice précédent.

«Tous nos secteurs d'exploitation ont bien fait au cours du deuxième trimestre en raison d'une forte croissance des produits et d'une diminution des pertes sur créances, a dit Bharat Masrani, président du Groupe et chef de la direction. La priorité que nous donnons à l'amélioration de l'expérience client légendaire de la TD continue d'entraîner une hausse des volumes et d'attirer de nouveaux clients.»

Services de détail au Canada
Le résultat net des Services de détail au Canada s'est élevé à 1 570 millions de dollars, en hausse de 7 % par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent, en raison de la forte croissance des volumes stimulée par une moyenne record des soldes des comptes-chèques, de la croissance marquée des prêts et des dépôts commerciaux, de la croissance des parts de marché dans les activités de gestion de patrimoine et de la diminution des pertes sur prêts. L'augmentation des charges autres que d'intérêts pour le trimestre considéré a trait aux investissements continus liés à la numérisation de l'expérience client et à l'amélioration de la gamme de produits.

La TD a également commenté l'état d'avancement de l'examen des pratiques de ventes des services bancaires personnels au Canada. «À la TD, nous sommes tous engagés à nous améliorer sans cesse pour le bien de nos clients et de nos collègues, et par cet examen, voyons l'occasion de faire encore mieux. Notre examen est en grande partie achevé et nous maintenons que les comportements contraires à l'éthique visant l'atteinte des cibles de vente ne sont pas une pratique courante au sein des membres de notre personnel. Comme nous l'avions mentionné, nous tirerons profit des conclusions formulées pour améliorer notre entreprise», a déclaré M. Masrani. Les organismes de réglementation du secteur se pencheront également sur ce sujet et la TD est déterminée à offrir sa pleine et entière collaboration.

Services de détail aux États-Unis
Le résultat net des Services de détail aux États-Unis s'est élevé à 845 millions de dollars (636 millions de dollars US) pour le trimestre considéré, par rapport à 719 millions de dollars (537 millions de dollars US) pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent, en hausse de 18 %.

Les Services bancaires de détail aux États-Unis, qui ne tiennent pas compte de la participation de la Banque dans TD Ameritrade, ont dégagé un résultat net de 737 millions de dollars (554 millions de dollars US), en hausse de 21 % par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent. L'attention portée par les Services bancaires de détail aux États-Unis sur le renforcement des liens avec les clients existants et le recrutement de nouveaux clients a entraîné l'accroissement des volumes et a contribué à la forte croissance des produits. Les résultats reflètent également un contexte de taux d'intérêt plus favorable, le maintien d'une bonne qualité du crédit et la gestion des dépenses.

L'apport de TD Ameritrade aux résultats du secteur a été de 108 millions de dollars (82 millions de dollars US), soit le même qu'au deuxième trimestre de l'exercice précédent (en hausse de 5 % en dollars US).

Services bancaires de gros
Le résultat net des Services bancaires de gros a atteint 248 millions de dollars, soit une hausse de 13 % par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent qui s'explique par la hausse marquée des produits découlant de la hausse des produits tirés des prêts aux grandes entreprises, de l'intensification des activités de transaction de titres de capitaux propres de la clientèle et de la diminution des pertes sur créances. L'augmentation des charges autres que d'intérêts reflète les investissements continus appuyant la croissance de nos activités aux États-Unis.

Fonds propres
Le ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d'actions ordinaires de la TD sur une base entièrement intégrée conformément à Bâle III a été de 10,8 %, comparativement à 10,9 % au trimestre précédent, reflétant une forte génération interne de fonds propres et le rachat dans le cours normal des activités réalisé au cours du trimestre considéré.

Conclusion
«À l'issue du premier semestre, nous continuons de mettre en œuvre notre stratégie et je suis très content de l'amélioration de nos résultats et du rendement de nos services de détail et de gros, a commenté M. Masrani. Nous continuons d'investir en vue d'une croissance future et d'une prestation aisée de services personnalisés, de conseils proactifs et d'échanges opportuns à nos clients dans tous nos canaux, partout et en tout temps.»

Le texte qui précède contient des énoncés prospectifs. Se reporter à la rubrique «Mise en garde à l'égard des énoncés prospectifs» à la page 3.

Avant sa publication, ce document a été revu par le comité d'audit de la Banque et approuvé par le conseil d'administration de la Banque, sur recommandation du comité d'audit.

NOTRE RENDEMENT

Présentation de l'information financière de la Banque
La Banque dresse ses états financiers consolidés intermédiaires selon les IFRS, les PCGR actuels, et désigne les résultats dressés selon les IFRS, «comme présentés». La Banque utilise également des mesures financières non conformes aux PCGR connues sous le nom de résultats «rajustés», afin d'évaluer chacun de ses secteurs d'exploitation et de mesurer la performance globale de la Banque. Pour obtenir les résultats rajustés, la Banque retranche les «éléments à noter» des résultats comme présentés. Les éléments à noter comprennent des éléments que la direction n'estime pas révélateurs du rendement sous-jacent. La Banque croit que les résultats rajustés permettent au lecteur de mieux comprendre comment la direction évalue la performance de la Banque. Les éléments à noter sont présentés dans le tableau 3. Comme expliqué, les résultats rajustés diffèrent des résultats comme présentés selon les IFRS. Les résultats rajustés, les éléments à noter et les termes semblables utilisés dans le présent document ne sont pas définis aux termes des IFRS et, par conséquent, pourraient ne pas être comparables à des termes similaires utilisés par d'autres émetteurs.

Le tableau qui suit présente un rapprochement entre les résultats rajustés et les résultats comme présentés de la Banque.

Rendement des fonds propres sous forme d'actions ordinaires
La méthode de répartition des fonds propres de la Banque à ses secteurs d'exploitation est alignée sur les exigences de Bâle III en matière de fonds propres sous forme d'actions ordinaires. La méthode de répartition des fonds propres aux secteurs d'exploitation est fondée sur un ratio de fonds propres de catégorie 1 sous forme d'actions ordinaires de 9 %.

Le rendement rajusté des fonds propres sous forme d'actions ordinaires est le résultat net rajusté attribuable aux actionnaires ordinaires exprimé en pourcentage des fonds propres sous forme d'actions ordinaires moyens.

Le rendement rajusté des fonds propres sous forme d'actions ordinaires est une mesure financière non conforme aux PCGR, puisque ce n'est pas un terme défini par les IFRS. Les lecteurs doivent prendre note que les résultats rajustés et d'autres mesures rajustées par rapport à une base autre que les IFRS n'ont pas de définition normalisée selon les IFRS et qu'ils pourraient donc ne pas être comparables à des termes similaires utilisés par d'autres émetteurs.

RAPPORT DE GESTION DES SECTEURS D'ACTIVITÉ DE LA TD

Aux fins de la présentation de l'information de gestion, la Banque présente ses résultats en fonction de trois secteurs d'exploitation comme suit : les Services de détail au Canada, lesquels comprennent les résultats des activités des services bancaires personnels et commerciaux au Canada, et des activités de gestion de patrimoine et d'assurance; les Services de détail aux États-Unis, lesquels comprennent les résultats des activités des services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis, des activités de gestion de patrimoine et de la participation de la Banque dans TD Ameritrade; et les Services bancaires de gros. Les autres activités de la Banque sont regroupées au sein du secteur Siège social.

Les résultats de chaque secteur reflètent les produits, les charges, les actifs et les passifs du secteur. Le cas échéant, la Banque mesure et évalue le rendement de chaque secteur d'après les résultats rajustés et le rendement des fonds propres sous forme d'actions ordinaires, et, pour ces secteurs, la Banque indique que la mesure est rajustée. Pour plus de renseignements, se reporter à la rubrique «Présentation de l'information financière de la Banque» du présent document, à la section «Aperçu des résultats financiers» du rapport de gestion de 2016 et à la note 30 des états financiers consolidés de la Banque pour l'exercice clos le 31 octobre 2016. Pour de l'information sur la mesure du rendement des fonds propres sous forme d'actions ordinaires de la Banque, laquelle est une mesure financière non conforme aux PCGR, se reporter à la section «Notre rendement» du présent document.

Les produits d'intérêts nets au sein des Services bancaires de gros sont présentés en équivalence fiscale, ce qui signifie que la valeur d'un produit non imposable ou exonéré d'impôt, comme les dividendes, est ajustée à la valeur équivalente avant impôt. L'équivalence fiscale permet à la Banque de mesurer les produits tirés de toutes les valeurs mobilières et de tous les prêts de manière uniforme. Elle procure en outre des éléments de comparaison plus significatifs des produits d'intérêts nets avec ceux d'institutions semblables. La hausse en équivalence fiscale des produits d'intérêts nets et la charge d'impôt sur le résultat présentée dans le secteur Services bancaires de gros sont reprises dans le secteur Siège social. Le rajustement de l'équivalence fiscale pour le trimestre s'est établi à 457 millions de dollars, en regard de 82 millions de dollars pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent et de 112 millions de dollars pour le trimestre précédent. Le rajustement de l'équivalence fiscale pour les six mois clos le 30 avril 2017 s'est établi à 569 millions de dollars, en regard de 147 millions de dollars pour la période correspondante de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre correspondant de l'exercice précédent - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net des Services de détail au Canada s'est élevé à 1 570 millions de dollars pour le trimestre, en hausse de 106 millions de dollars, ou 7 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent. La hausse du résultat net découle de l'accroissement des produits et de la baisse de la provision pour pertes sur créances, annulés en partie par l'augmentation des charges autres que d'intérêts et le fait que le trimestre considéré comptait un jour de moins que le trimestre correspondant de l'exercice précédent. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour le trimestre a été de 45,0 %, comparativement à 41,7 % pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent.

Les produits du secteur Services de détail au Canada proviennent des activités de services bancaires personnels et commerciaux au Canada, et des activités de gestion de patrimoine et d'assurance. Les produits ont été de 5 132 millions de dollars pour le trimestre considéré, en hausse de 245 millions de dollars, ou 5 %, par rapport à ceux du deuxième trimestre de l'exercice précédent. Les produits d'intérêts nets ont augmenté de 115 millions de dollars, ou 5 %, reflétant la croissance des volumes de prêts et de dépôts, en partie neutralisée par le fait que le trimestre considéré comptait un jour de moins que le trimestre correspondant de l'exercice précédent. Les produits autres que d'intérêts ont augmenté de 130 millions de dollars, ou 5 %, du fait de la croissance des actifs dans les activités de gestion de patrimoine, de la hausse des produits tirés des comptes à honoraires de services bancaires et des variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une augmentation correspondante des indemnisations d'assurance. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 2,81 %, une augmentation de 4 points de base (pdb) entraînée par la composition favorable du bilan, partiellement contrebalancée par le contexte de faibles taux d'intérêt et la concurrence sur le plan des prix.

Le volume moyen des prêts a augmenté de 15 milliards de dollars, ou 4 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent, en raison de la croissance de 3 % des prêts aux particuliers et de la croissance de 8 % des prêts aux entreprises. Le volume moyen des dépôts a progressé de 31 milliards de dollars, ou 11 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent, les dépôts de particuliers ayant crû de 8 %, les dépôts d'entreprises, de 17 %, et les dépôts dans les activités de gestion de patrimoine, de 20 %.

Les actifs administrés s'élevaient à 404 milliards de dollars au 30 avril 2017, en hausse de 49 milliards de dollars, ou 14 %, par rapport à ceux du deuxième trimestre de l'exercice précédent, du fait de l'augmentation des nouveaux actifs et des hausses de la valeur marchande. Les actifs gérés s'élevaient à 279 milliards de dollars au 30 avril 2017, en hausse de 23 milliards de dollars, ou 9 %, par rapport à ceux du deuxième trimestre de l'exercice précédent, du fait des hausses de la valeur marchande et de l'augmentation des nouveaux actifs.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre s'est établie à 235 millions de dollars, en baisse de 27 millions de dollars, ou 10 %, par rapport à celle du deuxième trimestre de l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers a atteint 227 millions de dollars, en baisse de 25 millions de dollars, ou 10 %. La baisse reflète la diminution des provisions pour les portefeuilles de prêts-auto, de prêts sur cartes de crédit et de prêts personnels au cours du trimestre considéré. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises a atteint 8 millions de dollars, soit une diminution de 2 millions de dollars. La provision annualisée pour pertes sur créances, exprimée en pourcentage du volume des prêts, s'est établie à 0,26 %, un recul de 4 pdb. Les prêts douteux nets ont atteint 661 millions de dollars, en baisse de 96 millions de dollars, ou 13 %. Les prêts douteux nets, exprimés en pourcentage, ont représenté 0,18 % du total des prêts, comparativement à 0,21 % au 30 avril 2016.

Les indemnisations d'assurance et charges connexes pour le trimestre se sont établies à 538 millions de dollars, en hausse de 8 millions de dollars, ou 2 %, par rapport à celles du deuxième trimestre de l'exercice précédent, en raison des variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une augmentation correspondante des produits autres que d'intérêts, et des conditions météorologiques plus rigoureuses, en partie neutralisées par l'évolution plus favorable des sinistres survenus au cours d'années antérieures.

Les charges autres que d'intérêts pour le trimestre ont atteint 2 218 millions de dollars, soit une hausse de 123 millions de dollars, ou 6 %, par rapport à celles du deuxième trimestre de l'exercice précédent. Cette hausse reflète l'augmentation des charges de personnel, y compris les charges variables en fonction des revenus dans les activités de gestion de patrimoine, la hausse des investissements en technologie stratégique, y compris la numérisation de l'expérience client et l'amélioration de notre gamme de produits, et la croissance des affaires, le tout en partie compensé par des gains de productivité.

Le ratio d'efficience pour le trimestre considéré a été de 43,2 %, par rapport à 42,9 % pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre précédent - T2 2017 par rapport au T1 2017
Le résultat net du secteur Services de détail au Canada pour le trimestre a augmenté de 4 millions de dollars par rapport à celui du trimestre précédent. La hausse du résultat net découle de la diminution des indemnisations d'assurance et de la baisse de la provision pour pertes sur créances, annulées en partie par une baisse des produits, du fait que le deuxième trimestre comptait moins de jours que le trimestre précédent. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires a été de 45,0 % pour le trimestre considéré, contre 43,2 % pour le trimestre précédent.

Les produits ont reculé de 71 millions de dollars, ou 1 %, en regard de ceux du trimestre précédent. Les produits d'intérêts nets ont diminué de 80 millions de dollars, ou 3 %, reflétant le fait que le deuxième trimestre comptait moins de jours que le trimestre précédent. Les produits autres que d'intérêts ont augmenté de 9 millions de dollars, en raison des variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une augmentation correspondante des indemnisations d'assurance et charges connexes, et de l'incidence des activités de placement, en partie neutralisées par la diminution des primes d'assurance et la baisse des produits tirés des comptes à honoraires des services bancaires personnels et commerciaux. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 2,81 %, une diminution de 1 pdb entraînée par la concurrence sur le plan des prix et le contexte de faibles taux d'intérêt.

Le volume moyen des prêts a augmenté de 2 milliards de dollars, ou 1 %, par rapport à celui du trimestre précédent, reflétant surtout la croissance des volumes de prêts aux entreprises. Le volume moyen des dépôts a progressé de 2 milliards de dollars, ou 1 %, par rapport à celui du trimestre précédent, les dépôts de particuliers ayant augmenté de 1 %, les dépôts d'entreprises ayant été relativement stables et les dépôts dans les activités de gestion de patrimoine ayant progressé de 1 %.

Les actifs administrés ont augmenté de 14 milliards de dollars, ou 4 %, par rapport à ceux du trimestre précédent, du fait de l'augmentation des nouveaux actifs et des hausses de la valeur marchande. Les actifs gérés ont augmenté de 13 milliards de dollars, ou 5 %, par rapport à ceux du trimestre précédent, du fait des hausses de la valeur marchande.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre a diminué de 34 millions de dollars, ou 13 %, par rapport à celle du trimestre précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers pour le trimestre a diminué de 31 millions de dollars, ou 12 %, en raison de la baisse des provisions pour le portefeuille de prêts-auto au cours du trimestre considéré. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises a diminué de 3 millions de dollars. La provision annualisée pour pertes sur créances, exprimée en pourcentage du volume des prêts, s'est établie à 0,26 %, une baisse de 3 pdb. Les prêts douteux nets ont diminué de 54 millions de dollars, ou 8 %. Les prêts douteux nets, exprimés en pourcentage, ont représenté 0,18 % du total des prêts, comparativement à 0,19 % au 31 janvier 2017.

Les indemnisations d'assurance et charges connexes pour le trimestre ont diminué de 36 millions de dollars, ou 6 %, par rapport à celles du trimestre précédent, témoignant du caractère saisonnier des indemnisations et de l'évolution plus favorable des sinistres survenus au cours d'années antérieures, le tout contrebalancé en partie par les variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une augmentation correspondante des produits autres que d'intérêt, et les conditions météorologiques plus rigoureuses.

Les charges autres que d'intérêts ont diminué de 7 millions de dollars, reflétant le fait que le deuxième trimestre comptait moins de jours que le trimestre précédent, en partie contrebalancé par la croissance des activités.

Le ratio d'efficience pour le trimestre considéré a été de 43,2 %, par rapport à 42,8 % pour le trimestre précédent.

Depuis le début de l'exercice - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net des Services de détail au Canada pour les six mois clos le 30 avril 2017 a atteint 3 136 millions de dollars, une hausse de 159 millions de dollars, ou 5 %, comparativement à celui de la période correspondante de l'exercice précédent. La hausse du résultat net découle de l'accroissement des produits et de la diminution des indemnisations d'assurance, annulés en partie par l'augmentation des charges autres que d'intérêts, la hausse de la provision pour pertes sur créances et le fait que la période considérée comptait un jour de moins que la période correspondante de l'exercice précédent. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour la période a été de 44,0 %, par rapport à 42,1 % à la période correspondante de l'exercice précédent.

Les produits pour la période ont été de 10 335 millions de dollars, en hausse de 417 millions de dollars, ou 4 %, en regard de ceux de la période correspondante de l'exercice précédent. Les produits d'intérêts nets ont augmenté de 237 millions de dollars, ou 5 %, reflétant la croissance des volumes de prêts et de dépôts, en partie neutralisée par une diminution des marges et par le fait que la période considérée comptait un jour de moins que la période correspondante de l'exercice précédent. Les produits autres que d'intérêts ont augmenté de 180 millions de dollars, ou 4 %, en raison de la croissance des actifs dans les activités de gestion de patrimoine et de la hausse des produits tirés des comptes à honoraires des services bancaires personnels et commerciaux, en partie neutralisées par la diminution des primes d'assurance et des variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une diminution correspondante des indemnisations d'assurance et charges connexes. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 2,81 %, une augmentation de 2 pdb entraînée par la composition favorable du bilan, partiellement contrebalancée par le contexte de faibles taux d'intérêt et la concurrence sur le plan des prix.

Le volume moyen des prêts a augmenté de 15 milliards de dollars, ou 4 %, en regard de celui de la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la croissance de 3 % des volumes de prêts aux particuliers et de 9 % des volumes de prêts aux entreprises. Le volume moyen des dépôts a augmenté de 31 milliards de dollars, ou 11 %, par rapport à celui de la période correspondante de l'exercice précédent, les dépôts de particuliers ayant progressé de 8 %, les dépôts d'entreprises, de 16 %, et les dépôts dans les activités de gestion de patrimoine, de 23 %.

La provision pour pertes sur créances s'est établie à 504 millions de dollars, en hausse de 14 millions de dollars, ou 3 %, par rapport à celle de la période correspondante de l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers a atteint 485 millions de dollars, en hausse de 8 millions de dollars, ou 2 %. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises s'est établie à 19 millions de dollars, en hausse de 6 millions de dollars. La provision annualisée pour pertes sur créances, exprimée en pourcentage du volume des prêts, s'est établie à 0,27 %, demeurant relativement stable par rapport à celle de la période correspondante de l'exercice précédent.

Les indemnisations d'assurance et charges connexes se sont établies à 1 112 millions de dollars, en baisse de 73 millions de dollars, ou 6 %, par rapport à celles de la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de l'évolution favorable des sinistres survenus au cours d'années antérieures, des variations de la juste valeur des placements à l'appui des passifs liés aux assurances, ce qui a donné lieu à une diminution correspondante des produits autres que d'intérêts, et de la baisse des demandes d'indemnisation au cours de la période considérée, en partie neutralisées par des conditions météorologiques plus rigoureuses.

Les charges autres que d'intérêts se sont établies à 4 443 millions de dollars, en hausse de 269 millions de dollars, ou 6 %, par rapport à celles de la période correspondante de l'exercice précédent. Cette hausse reflète l'augmentation des charges de personnel, y compris les charges variables en fonction des revenus dans les activités de gestion de patrimoine, la hausse des investissements en technologie stratégique, y compris la numérisation de l'expérience client et l'amélioration de notre gamme de produits, et la croissance des affaires, le tout en partie compensé par des gains de productivité.

Le ratio d'efficience a été de 43,0 %, par rapport à 42,1 % pour la période correspondante de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre correspondant de l'exercice précédent - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net des Services de détail aux États-Unis pour le trimestre s'est établi à 845 millions de dollars (636 millions de dollars US), ce qui comprend le résultat net de 737 millions de dollars (554 millions de dollars US) des Services bancaires de détail aux États-Unis et 108 millions de dollars (82 millions de dollars US) provenant de la participation de la Banque dans TD Ameritrade. Le résultat net du secteur Services de détail aux États-Unis a augmenté de 99 millions de dollars US, ou 18 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent. Le résultat net du secteur Services de détail aux États-Unis en dollars canadiens a augmenté de 126 millions de dollars, ou 18 %. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour le trimestre a été de 10,0 %, comparativement à 8,7 %, pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent.

L'apport de TD Ameritrade de 82 millions de dollars US a augmenté de 4 millions de dollars US, ou 5 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent.

Le résultat net des Services bancaires de détail aux États-Unis pour le trimestre a augmenté de 95 millions de dollars US, ou 21 %, par rapport à celui du trimestre correspondant de l'exercice précédent, du fait de la croissance des volumes de prêts et de dépôts, de l'augmentation des marges sur les dépôts et de la croissance des produits d'honoraires, le tout en partie contrebalancé par des charges plus élevées.

Les produits des Services bancaires de détail aux États-Unis proviennent des services bancaires aux particuliers et aux entreprises, des services de gestion de patrimoine et des placements. Pour le trimestre, les produits ont été de 1 889 millions de dollars US, en hausse de 164 millions de dollars US, ou 10 %, en regard de ceux du trimestre correspondant de l'exercice précédent. Les produits d'intérêts nets ont augmenté de 83 millions de dollars US, ou 6 %, principalement en raison d'un contexte de taux d'intérêt plus favorable et d'une croissance continue des volumes de prêts et de dépôts, en partie contrebalancés par le fait que le trimestre considéré comptait un jour de moins que le trimestre correspondant de l'exercice précédent et par l'incidence comptable à l'exercice précédent des activités de gestion du bilan, un effet compensatoire considérable ayant été constaté dans les produits autres que d'intérêts. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 3,05 %, une diminution de 6 pdb découlant de la même incidence comptable. Compte non tenu de cette incidence, la marge a connu une hausse de 5 pdb, essentiellement du fait de l'augmentation des marges sur les dépôts, en partie contrebalancée par la composition du bilan et la désactualisation. Les produits autres que d'intérêts ont augmenté de 81 millions de dollars US, ou 19 %, témoignant de la croissance des produits d'honoraires des services bancaires aux particuliers et de gestion de patrimoine ainsi que de l'incidence comptable favorable des activités de gestion du bilan.

Le volume moyen des prêts a augmenté de 9 milliards de dollars US, ou 6 %, en regard de celui du trimestre correspondant de l'exercice précédent, en raison de la croissance de 3 % des prêts aux particuliers et de 9 % des prêts aux entreprises. Le volume moyen des dépôts a progressé de 21 milliards de dollars US, ou 9 %, les volumes de dépôts d'entreprises ayant augmenté de 6 %, les volumes de dépôts de particuliers, de 9 %, et les volumes dans les comptes de passage de TD Ameritrade, de 13 %.

Les actifs administrés s'élevaient à 18 milliards de dollars US au 30 avril 2017, en hausse de 8 %, par rapport à ceux du trimestre correspondant de l'exercice précédent, du fait essentiellement d'une augmentation des soldes des services bancaires privés. Les actifs gérés totalisaient 60 milliards de dollars US au 30 avril 2017, en baisse de 19 % par rapport à ceux du trimestre correspondant de l'exercice précédent, surtout en raison du retrait de trésorerie d'un compte institutionnel présenté antérieurement.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre s'est établie à 114 millions de dollars US, en baisse de 9 millions de dollars US, ou 7 %, par rapport à celle du trimestre correspondant de l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers s'est élevée à 105 millions de dollars US, en hausse de 19 millions de dollars US, ou 22 %, surtout en raison d'une hausse des provisions liée à la composition des prêts-auto et des prêts sur cartes de crédit. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises s'est établie à 13 millions de dollars US, en baisse de 23 millions de dollars US, essentiellement en raison d'une augmentation de la provision pour les prêts commerciaux plus importante à l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances liée aux titres de créance classés comme prêts s'est établie à (4) millions de dollars US, en baisse de 5 millions de dollars US, en raison d'une reprise comptabilisée au cours du trimestre considéré. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, se sont inscrits à 1,4 milliard de dollars US, soit une diminution de 218 millions de dollars US, ou 13 %. La diminution est principalement attribuable à certaines lignes de crédit domiciliaires existantes qui ont récupéré leur statut de lignes de crédit productives après que les emprunteurs eurent démontré leur capacité de payer. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, exprimés en pourcentage, représentaient 1,0 % du total des prêts au 30 avril 2017, soit une baisse de 21 pdb en regard de ceux du trimestre correspondant de l'exercice précédent.

Les charges autres que d'intérêts pour le trimestre se sont élevées à 1 088 millions de dollars US, en hausse de 21 millions de dollars US, ou 2 %, par rapport à celles du trimestre correspondant de l'exercice précédent, du fait de la croissance des volumes, de l'augmentation des charges de personnel et des frais supplémentaires de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), le tout en partie neutralisé par des gains de productivité.

Le ratio d'efficience pour le trimestre considéré a été de 57,6 %, par rapport à 61,8 % pour le trimestre correspondant de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre précédent - T2 2017 par rapport au T1 2017
Le résultat net du secteur Services de détail aux États-Unis a augmenté de 35 millions de dollars US, ou 6 %, par rapport à celui du trimestre précédent. Le résultat net en dollars canadiens du secteur Services de détail aux États-Unis a progressé de 45 millions de dollars, ou 6 %. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour le trimestre s'est établi à 10,0 %, en regard de 9,1 % pour le trimestre précédent.

La contribution de TD Ameritrade a diminué de 1 million de dollars US, ou 1 %, en regard de celle du trimestre précédent.

Le résultat net des Services bancaires de détail aux États-Unis pour le trimestre a augmenté de 36 millions de dollars US, ou 7 %, en regard de celui du trimestre précédent, surtout en raison du bon rendement du crédit, en partie contrebalancé par le fait que le trimestre considéré comptait moins de jours que le trimestre précédent.

Les produits pour le trimestre ont reculé de 9 millions de dollars US, mais sont restés relativement stables par rapport à ceux du trimestre précédent. Les produits d'intérêts nets ont augmenté de 10 millions de dollars US, ou 1 %, en raison surtout d'un contexte de taux d'intérêt plus favorable, en partie neutralisé par le fait que le trimestre considéré comptait moins de jours que le trimestre précédent. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 3,05 %, une augmentation de 2 pdb, découlant surtout de l'accroissement des marges sur les dépôts, en partie contrebalancé par la composition du bilan et la désactualisation. Les produits autres que d'intérêts ont diminué de 19 millions de dollars US, ou 4 %, reflétant principalement une baisse saisonnière des produits d'honoraires tirés des services bancaires personnels.

Les volumes moyens des prêts ont été stables en regard de ceux du trimestre précédent. Le volume moyen des dépôts a augmenté de 3 milliards de dollars US, ou 1 %, surtout du fait de la croissance des volumes de dépôts de particuliers.

Les actifs administrés et les actifs gérés totalisaient respectivement 18 milliards de dollars US et 60 milliards de dollars US au 30 avril 2017, ce qui est relativement stable en regard de ceux du trimestre précédent.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre a diminué de 79 millions de dollars US, ou 41 %, par rapport à celle du trimestre précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers s'est établie à 105 millions de dollars US, en baisse de 45 millions de dollars US, ou 30 %, en raison du caractère saisonnier des portefeuilles de prêts sur cartes de crédit et de prêts-auto. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises s'est établie à 13 millions de dollars US, une diminution de 30 millions de dollars US, surtout en raison d'une augmentation de la provision pour les prêts commerciaux plus importante au trimestre précédent. La provision pour pertes sur créances liée aux titres de créance classés comme prêts s'est établie à (4) millions de dollars US, en baisse de 4 millions de dollars US, en raison d'une reprise comptabilisée au cours du trimestre considéré. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, se sont inscrits à 1,4 milliard de dollars US, soit une baisse de 71 millions de dollars US, ou 5 %. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, exprimés en pourcentage, représentaient 1,0 % du total des prêts au 30 avril 2017, soit une baisse de 5 pdb en regard de ceux du trimestre précédent.

Les charges autres que d'intérêts pour le trimestre ont augmenté de 11 millions de dollars US, ou 1 %, en regard de celles du trimestre précédent, reflétant surtout une hausse des charges de personnel et des dépenses liées à des initiatives axées sur la clientèle, le tout en partie contrebalancé par le fait que le trimestre considéré comptait moins de jours que le trimestre précédent.

Le ratio d'efficience pour le trimestre a été de 57,6 %, par rapport à 56,7 % pour le trimestre précédent.

Depuis le début de l'exercice - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net des Services de détail aux États-Unis pour les six mois clos le 30 avril 2017 s'est établi à 1 645 millions de dollars (1 237 millions de dollars US), ce qui comprend le résultat net de 1 426 millions de dollars (1 072 millions de dollars US) des Services bancaires de détail aux États-Unis et de 219 millions de dollars (165 millions de dollars US) provenant de la participation de la Banque dans TD Ameritrade. Le résultat net des Services de détail aux États-Unis a progressé de 148 millions de dollars US, ou 14 %, par rapport à celui de la période correspondante de l'exercice précédent. Le résultat net en dollars canadiens des Services de détail aux États-Unis a augmenté de 175 millions de dollars, ou 12 %. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour la période a été de 9,6 %, par rapport à 8,7 % à la période correspondante de l'exercice précédent.

La contribution de TD Ameritrade de 165 millions de dollars US a augmenté de 5 millions de dollars US, ou 3 %, en regard de celle de la période correspondante de l'exercice précédent.

Le résultat net des Services bancaires de détail aux États-Unis pour la période de 1 072 millions de dollars US a augmenté de 143 millions de dollars US, ou 15 %, par rapport à celui de la période correspondante de l'exercice précédent, du fait surtout d'un contexte de taux d'intérêt plus favorable, de la croissance continue des volumes de prêts et de dépôts et de la croissance des produits d'honoraires, le tout en partie contrebalancé par des charges plus élevées.

Les produits pour la période ont été de 3 787 millions de dollars US, en hausse de 315 millions de dollars US, ou 9 %, en regard de ceux de la période correspondante de l'exercice précédent. Les produits d'intérêts nets ont augmenté de 176 millions de dollars US, ou 7 %, principalement en raison d'un contexte de taux d'intérêt plus favorable et de la croissance continue des volumes de prêts et de dépôts, le tout en partie contrebalancé par la désactualisation et l'incidence comptable à l'exercice précédent des activités de gestion du bilan, un effet compensatoire ayant été constaté dans les produits autres que d'intérêts. La marge sur les actifs productifs moyens s'est établie à 3,04 %, une baisse de 7 pdb attribuable à cette même incidence comptable. Compte non tenu de cette incidence, la marge a connu une hausse de 2 pdb, essentiellement du fait de l'augmentation des marges sur les dépôts, en partie neutralisée par la composition du bilan et la désactualisation. Les produits autres que d'intérêts ont augmenté de 139 millions de dollars US, ou 16 %, témoignant de la croissance des produits d'honoraires des services bancaires aux particuliers et de gestion de patrimoine ainsi que de l'incidence comptable favorable des activités de gestion du bilan.

Le volume moyen des prêts a augmenté de 9 milliards de dollars US, ou 7 %, en regard de celui de la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la croissance de 4 % des prêts aux particuliers et de 9 % des prêts aux entreprises. Le volume moyen des dépôts a progressé de 23 milliards de dollars US, ou 10 %, les volumes de dépôts d'entreprises ayant augmenté de 6 %, les volumes de dépôts de particuliers, de 9 %, et les volumes dans les comptes de passage de TD Ameritrade, de 15 %.

La provision pour pertes sur créances a été de 307 millions de dollars US, en hausse de 24 millions de dollars US, ou 8 %, par rapport à celle de la période correspondante de l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux particuliers a été de 255 millions de dollars US, en hausse de 50 millions de dollars US, ou 24 %, principalement en raison de l'augmentation des provisions pour les prêts-auto et les cartes de crédit. La provision pour pertes sur créances des services bancaires aux entreprises s'est établie à 56 millions de dollars US, en baisse de 20 millions de dollars US, principalement en raison d'une augmentation de la provision pour prêts commerciaux plus importante au cours de l'exercice précédent. La provision pour pertes sur créances liée aux titres de créance classés comme prêts s'est établie à (4) millions de dollars US, en baisse de 6 millions de dollars US, en raison d'une reprise comptabilisée au cours du trimestre considéré. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, se sont inscrits à 1,4 milliard de dollars US, en baisse de 218 millions de dollars US, ou 13 %. La diminution est principalement attribuable à certaines lignes de crédit domiciliaires existantes qui ont récupéré leur statut de lignes de crédit productives après que les emprunteurs eurent démontré leur capacité à payer. Les prêts douteux nets, compte non tenu des prêts acquis ayant subi une perte de valeur et des titres de créance classés comme prêts, exprimés en pourcentage, représentaient 1,0 % du total des prêts au 30 avril 2017, soit une baisse de 21 pdb par rapport à ceux de la période correspondante de l'exercice précédent.

Les charges autres que d'intérêts de 2 165 millions de dollars US, ont augmenté de 76 millions de dollars US, ou 4 %, par rapport à celles de la période correspondante de l'exercice précédent, du fait de la croissance des volumes, de l'augmentation des charges de personnel, de la hausse des dépenses liées à la modernisation de la technologie ainsi qu'aux initiatives axées sur la clientèle, et des frais supplémentaires de la FDIC, le tout en partie compensé par des gains de productivité.

Le ratio d'efficience pour la période a été de 57,2 %, contre 60,2 % pour la période correspondante de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre correspondant de l'exercice précédent - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net du secteur Services bancaires de gros pour le trimestre a été de 248 millions de dollars, en hausse de 29 millions de dollars, ou 13 %, par rapport à celui du deuxième trimestre de l'exercice précédent, en raison d'une hausse des produits et d'une reprise nette de provision pour pertes sur créances, en partie contrebalancées par une hausse des charges autres que d'intérêts et un taux d'imposition effectif moins élevé au cours du deuxième trimestre de l'exercice précédent. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour le trimestre a été de 16,4 %, comparativement à 14,8 % pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent.

Les produits des Services bancaires de gros sont principalement tirés des services aux marchés financiers et des prêts aux grandes entreprises. Les activités sur les marchés financiers génèrent des produits tirés des services-conseils et des services de prise ferme, de négociation, de facilitation et d'exécution. Les produits pour le trimestre ont été de 818 millions de dollars, en hausse de 52 millions de dollars, ou 7 %, par rapport à ceux du deuxième trimestre de l'exercice précédent, en raison de l'augmentation des honoraires tirés des prêts aux grandes entreprises et de l'accroissement des activités de transaction de titres de capitaux propres de la clientèle, le tout en partie contrebalancé par la diminution des activités de transaction de titres à revenu fixe. Les variations des produits d'intérêts nets (équivalence fiscale) et des produits autres que d'intérêts au cours du trimestre considéré ont subi l'incidence de la composition des activités.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre a consisté en une reprise nette de 4 millions de dollars, par rapport à une charge de 50 millions de dollars à la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la reprise des provisions spécifiques se rapportant au secteur du pétrole et du gaz.

Les charges autres que d'intérêts se sont établies à 481 millions de dollars, en hausse de 40 millions de dollars, ou 9 %, par rapport à celles du deuxième trimestre de l'exercice précédent, du fait de l'augmentation des coûts liés à la technologie ainsi que des investissements ciblés dans nos activités aux États-Unis, notamment en ce qui a trait aux employés en contact direct avec la clientèle, à l'amélioration de la gamme de produits, aux capacités de négociation électronique, à l'acquisition d'Albert Fried & Company et à l'incidence défavorable de la conversion des monnaies étrangères.

Par rapport au trimestre précédent - T2 2017 par rapport au T1 2017
Le résultat net des Services bancaires de gros pour le trimestre a diminué de 19 millions de dollars, ou 7 %, par rapport à celui du trimestre précédent par suite de la baisse des produits et de la diminution de la reprise nette de provision pour pertes sur créances, le tout en partie contrebalancé par la diminution des charges autres que d'intérêts. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires pour le trimestre a été de 16,4 %, comparativement à 17,5 % pour le trimestre précédent.

Les produits pour le trimestre ont diminué de 39 millions de dollars, ou 5 %, par rapport à ceux du trimestre précédent, en raison de la diminution des activités de transaction de titres à revenu fixe, en partie contrebalancée par une augmentation des honoraires tirés des prêts aux grandes entreprises et l'accroissement des activités de transactions de titres de capitaux propres de la clientèle. Les variations des produits d'intérêts nets (équivalence fiscale) et des produits autres que d'intérêts au cours du trimestre considéré ont subi l'incidence de la composition des activités.

La provision pour pertes sur créances pour le trimestre a augmenté de 20 millions de dollars par rapport à celle du trimestre précédent en raison de la diminution de la reprise des provisions spécifiques se rapportant au secteur du pétrole et du gaz.

Les charges autres que d'intérêts pour le trimestre ont diminué de 43 millions de dollars, ou 8 %, en regard de celles du trimestre précédent, en raison de la baisse de la rémunération variable.

Depuis le début de l'exercice - T2 2017 par rapport au T2 2016
Le résultat net du secteur Services bancaires de gros pour les six mois clos le 30 avril 2017 a atteint 515 millions de dollars, en hausse de 135 millions de dollars, ou 36 %, par rapport à celui de la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la hausse des produits et d'une reprise nette de provision pour pertes sur créances, en partie annulées par la hausse des charges autres que d'intérêts. Le rendement annualisé des fonds propres sous forme d'actions ordinaires a été de 16,9 %, comparativement à 12,7 % pour la période correspondante de l'exercice précédent.

Les produits ont été de 1 675 millions de dollars, en hausse de 245 millions de dollars, ou 17 %, par rapport à ceux de la période correspondante de l'exercice précédent, ce qui s'explique par une augmentation des honoraires tirés des prêts aux grandes entreprises, l'accroissement des activités de transaction de titres de capitaux propres de la clientèle et l'accroissement des activités de montage de placements de titres de créance et de titres de capitaux propres sur les marchés financiers, le tout en partie neutralisé par la diminution des produits tirés des activités de transaction de titres à revenu fixe. Les variations des produits d'intérêts nets (équivalence fiscale) et des produits autres que d'intérêts au cours des six mois clos le 30 avril 2017 ont subi l'incidence de la composition des activités.

La provision pour pertes sur créances pour la période a consisté en une reprise nette de 28 millions de dollars, par rapport à une charge de 62 millions de dollars à la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la reprise des provisions spécifiques se rapportant au secteur du pétrole et du gaz.

Les charges autres que d'intérêts se sont établies à 1 005 millions de dollars, en hausse de 135 millions de dollars, ou 16 %, par rapport à celles de la période correspondante de l'exercice précédent, en raison de la hausse de la rémunération variable, de l'augmentation des coûts liés à la technologie ainsi que des investissements ciblés dans nos activités aux États-Unis, notamment en ce qui a trait aux employés en contact direct avec la clientèle, à l'amélioration de la gamme de produits, aux capacités de négociation électronique, à l'acquisition d'Albert Fried & Company et à l'incidence défavorable de la conversion des monnaies étrangères.

Par rapport au trimestre correspondant de l'exercice précédent - T2 2017 par rapport au T2 2016
La perte nette comme présentée du secteur Siège social pour le trimestre a été de 160 millions de dollars, en comparaison d'une perte nette comme présentée de 350 millions de dollars pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent. La diminution de la perte nette comme présentée est attribuable principalement à la dépréciation du goodwill, des actifs non financiers, et autres charges liées aux services de placement direct en Europe et aux pertes liées à la juste valeur des dérivés couvrant le portefeuille de valeurs mobilières reclassées comme disponibles à la vente, ces deux éléments ayant été comptabilisés au cours du deuxième trimestre de l'exercice précédent, ainsi qu'à la baisse des charges nettes du Siège social au cours du trimestre considéré et à l'apport accru des autres éléments. L'apport accru des autres éléments est principalement attribuable aux provisions pour pertes sur créances subies mais non encore décelées comptabilisées au cours du deuxième trimestre de l'exercice précédent et à la hausse des produits tirés des activités de gestion de la trésorerie et du bilan au cours du trimestre considéré, le tout en partie contrebalancé par la hausse des provisions au titre des charges pour le trimestre considéré et l'incidence positive d'éléments fiscaux au deuxième trimestre de l'exercice précédent. La perte nette rajustée s'est élevée à 102 millions de dollars, comparativement à une perte nette rajustée de 120 millions de dollars pour le deuxième trimestre de l'exercice précédent.

Par rapport au trimestre précédent - T2 2017 par rapport au T1 2017
La perte nette comme présentée du secteur Siège social pour le trimestre a été de 160 millions de dollars, en comparaison d'une perte nette comme présentée de 100 millions de dollars pour le trimestre précédent. La perte nette comme présentée a augmenté surtout en raison des profits liés à la juste valeur des dérivés couvrant le portefeuille de valeurs mobilières reclassées comme disponibles à la vente comptabilisé au cours du premier trimestre de l'exercice considéré et de la diminution de l'apport des autres éléments, le tout en partie compensé par une baisse des charges nettes du Siège social au cours du trimestre considéré. La diminution de l'apport des autres éléments tient surtout à la hausse des produits tirés des activités de gestion de la trésorerie et du bilan comptabilisés au premier trimestre de l'exercice considéré et à la hausse des provisions au titre des charges au cours du trimestre considéré. Les charges nettes du Siège social ont diminué essentiellement du fait du calendrier des frais liés à la réglementation et de la saisonnalité de certaines autres charges au cours du premier trimestre de l'exercice considéré. La perte nette rajustée s'est établie à 102 millions de dollars, comparativement à une perte nette rajustée de 75 millions de dollars pour le trimestre précédent.

Depuis le début de l'exercice - T2 2017 par rapport au T2 2016
La perte nette comme présentée du secteur Siège social pour les six mois clos le 30 avril 2017 a été de 260 millions de dollars, en comparaison d'une perte nette comme présentée de 552 millions de dollars pour la période correspondante de l'exercice précédent. La diminution de la perte nette comme présentée est attribuable à l'apport accru des autres éléments, à la dépréciation du goodwill, des actifs non financiers, et autres charges liées aux services de placement direct en Europe au cours du deuxième trimestre de l'exercice précédent, et à la hausse, au cours du premier trimestre de l'exercice considéré, des profits liés à la juste valeur des dérivés couvrant le portefeuille de valeurs mobilières reclassées comme disponibles à la vente, le tout en partie contrebalancé par une augmentation des charges nettes du Siège social. L'apport accru des autres éléments s'explique essentiellement par la hausse des produits tirés des activités de gestion de la trésorerie et du bilan au cours de la période considérée, les provisions pour pertes sur créances subies mais non encore décelées au cours de la période, le tout en partie contrebalancé par l'incidence positive de certains éléments fiscaux au cours de l'exercice précédent. Les charges nettes du Siège social ont augmenté principalement du fait des investissements continus dans des projets d'entreprise et des projets liés à la réglementation. La perte nette rajustée pour les six mois clos le 30 avril 2017 s'est élevée à 177 millions de dollars, comparativement à une perte nette rajustée de 298 millions de dollars pour la période correspondante de l'exercice précédent.

RENSEIGNEMENTS À L'INTENTION DES ACTIONNAIRES ET DES INVESTISSEURS

Service des relations avec les actionnaires

Pour toute autre question, les actionnaires peuvent communiquer avec le Service des relations avec les actionnaires de la TD par téléphone au 416‑944‑6367 ou au 1-866-756-8936, ou par courriel à l'adresse tdshinfo@td.com. Veuillez prendre note qu'en nous faisant parvenir un courriel ou en nous laissant un message vocal, vous consentez à ce que nous transmettions votre demande aux personnes aptes à vous répondre.

Rachat dans le cours normal des activités
Le 21 mars 2017, la Banque a commencé à racheter à des fins d'annulation jusqu'à 15 millions d'actions ordinaires de la Banque dans le cours normal des activités. Selon un avis d'intention déposé auprès de la TSX, l'offre de rachat dans le cours normal des activités prends fin le 20 mars 2018, à une date antérieure que la Banque peut décider ou à une date antérieure à laquelle la Banque a terminé ses rachats. Au cours du trimestre clos le 30 avril 2017, la Banque a terminé le rachat de ses actions en vertu de l'offre publique de rachat dans le cours normal des activités. Il est possible d'obtenir, sans frais, un exemplaire de l'avis d'intention en communiquant avec le Service des relations avec les actionnaires de la TD par téléphone au 416-944-6367 ou au 1-866-756-8936, ou par courriel à l'adresse tdshinfo@td.com.

Accès aux documents sur les résultats trimestriels
Les investisseurs, médias et autres personnes intéressées peuvent accéder au présent communiqué de presse portant sur les résultats du deuxième trimestre, aux diapos sur les résultats, à l'information financière supplémentaire et au rapport aux actionnaires, en consultant l'onglet Investisseur sur le site de la Banque à l'adresse http://www.td.com/francais/investisseurs/accueil/.

Conférence téléphonique sur les résultats trimestriels
Le Groupe Banque TD donnera une conférence téléphonique sur les résultats, à Toronto (Ontario), le 25 mai 2017. La conférence sera diffusée en webémission audio en direct sur le site Web de la TD à 15 h HE. Au cours de la conférence téléphonique et de la webémission audio, des dirigeants de la TD présenteront les résultats financiers de la Banque pour le deuxième trimestre et tiendront des discussions portant sur les informations présentées. Une période de questions destinée aux analystes suivra. Il sera possible de consulter les documents accompagnant les exposés qui auront lieu pendant la conférence sur le site de la TD à l'adresse http://www.td.com/francais/investisseurs/accueil/rapports-financiers/resultats-trimestriels/qr-2017.jsp, le 25 mai 2017, vers 12 h HE. Une ligne téléphonique pour écoute seulement est ouverte au 416-640-5944 ou au 1-800-263-0877 (sans frais). Le code d'accès est le 7180889.

La version archivée de la webémission audio et des documents des exposés pourra être consultée à l'adresse www.td.com/francais/investisseurs/accueil/rapports-financiers/resultats-trimestriels/qr-2017.jsp. Il sera également possible d'écouter la conférence à partir de 18 h HE, le 25 mai 2017, jusqu'à 18h HE, le 30 juin 2017, en composant le 647-436-0148 ou le 1-888-203-1112 (sans frais). Le code d'accès est le 7180889.

À propos du Groupe Banque TD
La Banque Toronto-Dominion et ses filiales sont désignées collectivement par l'appellation Groupe Banque TD (la TD ou la Banque). La TD est la sixième banque en importance en Amérique du Nord d'après le nombre de succursales et elle offre ses services à plus de 25 millions de clients. Ces services sont regroupés dans trois grands secteurs d'exploitation qui exercent leurs activités dans plusieurs centres financiers dans le monde : Services de détail au Canada, y compris TD Canada Trust, Financement auto TD au Canada, Gestion de patrimoine TD (Canada), Placements directs TD et TD Assurance; Services de détail aux États‑Unis, y compris TD Bank, America's Most Convenient Bank^MC, Financement auto TD aux États-Unis, Gestion de patrimoine TD (États-Unis), et une participation dans TD Ameritrade; et Services bancaires de gros, y compris Valeurs Mobilières TD. En outre, la TD figure parmi les principales sociétés de services financiers en ligne du monde, avec environ 11,5 millions de clients du service en ligne et du service mobile. Au 30 avril 2017, les actifs de la TD totalisaient 1,3 billion de dollars. La Banque Toronto-Dominion est inscrite à la Bourse de Toronto et à la Bourse de New York sous le symbole «TD».

SOURCE Groupe Banque TD